Индикатор CCI

Индикатор CCI – Commodity Channel Index (Индекс товарного канала). Индикатор CCI измеряет отклонение цены бумаги от ее среднестатистической цены. Высокие значения CCI указывают на то, что цена необычно высока по сравнению со средней, а низкие — что она слишком занижена. Несмотря на название, индикатор CCI применим к любому финансовому инструменту, а не только к товарам, его разработал Дональд Ламберт.

Существует несколько основных способов использования индикатора CCI:

Расхождение образуется, когда цена достигает нового максимума, а CCI не удается подняться выше предыдущих максимумов. За этим классическим расхождением обычно следует ценовая коррекция.

Индикатор CCI обычно колеблется в диапазоне ±100. Значения выше +100 говорят о состоянии перекупленности (и вероятности корректирующего спада), а значения ниже 100 — о состоянии перепроданности (и веро­ятности корректирующего подъема).

Использование нулевой линии в качестве сигнальной. При пересечении нулевой линии снизу вверх поступает сигнал на покупку, при пересечении вниз, соответственно на продажу.

Расчет индикатора CCI:

   

MD – вероятное отклонение;
TP – типичная цена;
SMA – простое скользящее среднее;
N – количество периодов.

1. Сложите максимум, минимум и цену закрытия каждого периода и разделите сумму на 3. Полученное значение называется типичной ценой.
2. Вычислите n периодное простое скользящее среднее типичных цен, полученных по п. 1.
3. Вычтите полученное по п. 2 значение для текущего периода из типичных цен (п. 1) каждого из предшествующих n периодов. Например, при расчете 5дневного CCI нужно найти пять значений разности с сегодняшним значением, полученным по п. 2.
4. Вычислите n периодное простое скользящее среднее абсолютных значений каждой из величин, полученных по п.З.
5. Умножьте полученное по п.4 значение на 0,015.
6. Из полученного по п. 1 значения вычтите значение, полученное по п. 2.
7. Разделите значение по п.6 на значение по п.5.

Стандартный период CCI – 14.

Пример использования индикатора CCI

На рисунке представлены дневной график курса акций Роснефти и 14 дневного индикатора CCI. Стрелочками показаны места пересечения индикатора CCI со средней линией (0).Расхождение в январе-феврале 2008 года хорошо показало перелом нисходящей тенденции.